1、大众中国将斥资约80亿元成为国轩高科第一大股东

国轩高科5月28日晚间发布公告称，将向大众（中国）投资有限公司非公开发行股票，同时，公司控股股东珠海国轩、实际控制人李缜将向大众中国转让其持有的国轩高科5%的股份。

本次非公开发行和股份转让完成后，大众中国将合计持有国轩高科总股本的26.47%，为公司第一大股东，李缜及其一致行动人将合计持有公司 总股本的18.20%，为公司第二大股东。但李缜及其一致行动人仍为持有公司第一大表决权的股东。大众中国承诺在一定期限内，将不可撤销地放弃其持有的部分公司股份表决权，以使大众中国的表决权比例比创始股东方的表决权比例低至少5%。

本次非公开发行股票募集资金总额不超过73亿元，根据国轩高科与大众中国的约定，认购方的认购总额不低于60亿元， 即募集资金总额不低于 60亿元。扣除发行费用后，募集资金净额将用于国轩电池年产16GWh高比能动力锂电池产业化项目、国轩材料年产3万吨高镍三元正极材料项目以及补充流动资金。

股份转让部分，大众中国将根据《股份转让协议》约定的条款及条件，从李缜及其一致行动人处合计受让国轩高科约5646.8万股人民币普通股股份，转让价格为每股24.9元，转让价款共计约14.06亿元。大众中国须在签署日后10个工作日内支付6.2亿元订金。

本次非公开发行A股股票方案尚需公司股东大会审议通过、以及证监会、商务部、国家市场监督管理总局以及相关司法管辖区的反垄断机构审查通过。

点评：国轩高科是中国排名第三的动力电池制造商，市场占有率仅次于宁德时代与比亚迪。2019年国轩高科装机量为3.31GWh，市场占有率达5.33%。大众中国此举无疑是为了加强其动力电池供应。但对于国轩高科来说，为什么要放弃控股权值得深思。